2023年，在水泥價格持續(xù)探底和原燃材料成本高位運行的雙向擠壓下，水泥企業(yè)效益大幅下滑，同業(yè)競爭加劇，整體陷入近十年來最低谷。

山水水泥預(yù)計，2024年將依舊是極為困難的一年，水泥市場需求不足和產(chǎn)能總量處于高位，供需關(guān)系邊際明顯改善的可能性不大，階段性的價格競爭不可避免。

2024年水泥行業(yè)走勢如何？將面臨哪些挑戰(zhàn)與變數(shù)？理性看待當(dāng)前形勢，做好準(zhǔn)備，將助力我們從逆境中找到更多的可能性。

供給：新增產(chǎn)能不斷投放 錯峰生產(chǎn)影響漸弱 市場爭奪戰(zhàn)愈演愈烈

計劃將有28條線投產(chǎn)

據(jù)中國水泥網(wǎng)水泥大數(shù)據(jù)研究院追蹤，2024年，計劃有28條、產(chǎn)能超4000萬噸熟料線投產(chǎn)（再加上一些本該2023年投產(chǎn)的線，實際計劃投產(chǎn)更多）。西南地區(qū)的重慶、云南，中南地區(qū)的湖南、廣東，以及華東地區(qū)的福建等地均有2-4條線投產(chǎn)。

不過鑒于2024年行業(yè)壓力依然較大，預(yù)計新投產(chǎn)能釋放進(jìn)度仍將不及預(yù)期，盡管如此，需求下行期供需矛盾凸顯，產(chǎn)能過剩問題仍然較為嚴(yán)重。

錯峰生產(chǎn)影響漸弱

2024年，全國各地錯峰停窯天數(shù)繼續(xù)增加。以河北為例，河北要求：2023年11月1日至2024年10月31日，冀東北區(qū)域行業(yè)自律自救錯峰生產(chǎn)200天；冀中南區(qū)域行業(yè)自律自救錯峰生產(chǎn)190天。

相比之下，河北2022-2023年錯峰生產(chǎn)時間僅僅150天，其中采暖季120天，非采暖季30天。

錯峰生產(chǎn)天數(shù)增加的同時，效果卻在下降。2023年，即便全國各省份不同程度加大錯峰生產(chǎn)力度，部分省份甚至幾乎是每月一停，但水泥價格依舊低位運行，全行業(yè)利潤300多億。

從中國水泥網(wǎng)近期調(diào)研結(jié)果來看，不少業(yè)內(nèi)企業(yè)對2024年錯峰生產(chǎn)效果依舊持悲觀態(tài)度，錯峰生產(chǎn)效果減弱也將直接導(dǎo)致2024年行業(yè)態(tài)勢難以提振。

市場爭奪戰(zhàn)愈演愈烈

開年以來，不少水泥企業(yè)明確提出將以搶占市場份額、穩(wěn)定市場地位為主要目標(biāo)，通過優(yōu)化資源配置、提升產(chǎn)品質(zhì)量、拓寬銷售渠道等方式，在競爭環(huán)境中穩(wěn)固自身的行業(yè)地位。

華潤建材科技提出，2024年將以“搶份額、守底線、優(yōu)結(jié)構(gòu)、提地位”市場策略為核心，提升行業(yè)地位。

新天山水泥提出，針對2024年要加強(qiáng)市場建設(shè)，深化與大型建筑企業(yè)戰(zhàn)略合作，加強(qiáng)渠道管理，加快推進(jìn)電商業(yè)務(wù)，加強(qiáng)水泥、商混骨料專業(yè)協(xié)作，穩(wěn)定市場份額。

海螺水泥提出，市場份額是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)。接下來，海螺將堅持“份額是基礎(chǔ)，盈利是目的”的思路，維持合理的市場份額，努力提升經(jīng)營效益。

冀東水泥提出，面對水泥需求下滑的風(fēng)險，在穩(wěn)定市場渠道和優(yōu)質(zhì)客戶群體的基礎(chǔ)上，堅持合規(guī)經(jīng)營，爭取市場份額穩(wěn)中有升。

需求：基建拉動有限 房地產(chǎn)市場仍處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中

基建拉動有限

去年中央財政決定增發(fā)1萬億元國債，給低迷的水泥市場情緒注入一劑強(qiáng)心劑。今年一季度，全國各地基建項目抓緊時間開工建設(shè)。北京、上海、廣東、江蘇、浙江、重慶等多地對外公布了2024年重點基建項目清單，涉及傳統(tǒng)基建和新基建多個領(lǐng)域，一定程度上拉動水泥需求回暖。

然而，2024年基建投資也將面臨一些堵點，特別是業(yè)內(nèi)傳言有12個重債省市被要求嚴(yán)格控制債務(wù)增量和新增投資。這12個省份推遲或暫停部分基建，可能會對水泥需求帶來巨大打擊。

特別是對于廣西、貴州等水泥產(chǎn)能大省而言，2024年形勢將嚴(yán)峻非常。

房地產(chǎn)市場仍處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中

2023年以來，各地區(qū)各部門因城施策，優(yōu)化房地產(chǎn)調(diào)控，推動降低房貸成本，積極推進(jìn)保交樓工作，這些政策的實施，對促進(jìn)房地產(chǎn)市場的平穩(wěn)健康發(fā)展發(fā)揮了積極作用。

今年前兩個月，全國房地產(chǎn)開發(fā)投資11842億元，同比下降9.0%；房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)房屋施工面積666902萬平方米，同比下降11.0%；房屋新開工面積9429萬平方米，下降29.7%；新建商品房銷售面積11369萬平方米，同比下降20.5%。

總得來看，房地產(chǎn)市場目前仍然還是處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中，難以對水泥需求形成有力支撐。

2024年，蛋糕越來越少，享用蛋糕的人越來越多，需求下行背景下行業(yè)過剩矛盾將更趨尖銳。目前水泥價格已經(jīng)到了相對低位，不少企業(yè)虧損運營，利潤難言樂觀。展望今年，在產(chǎn)能嚴(yán)重過剩掣肘下水泥價格上漲空間可能有限，疊加2023年水泥均價相對偏高，預(yù)計2024年全年水泥價格均價重心仍將下移。

湖北宜昌一水泥企業(yè)負(fù)責(zé)人在近期一次調(diào)研中向中國水泥網(wǎng)反饋：“再不降價，窯都開不起來，庫滿的。”市場疲軟，競爭激烈，開年即決戰(zhàn)，價格似乎已到“降無可降”卻“不得不降”的地步。

“環(huán)境變化時能夠生存下來的物種，不是那些最強(qiáng)大的，也不是那些最聰明的，而是那些能夠?qū)Νh(huán)境變化作出快速反應(yīng)的”。面對激烈的市場競爭，競爭力強(qiáng)及能對外部環(huán)境作出快速反應(yīng)的企業(yè)，才能贏得未來。

無論是大企業(yè)，還是中小企業(yè)都應(yīng)認(rèn)真思考，企業(yè)該如何在這個“行業(yè)寒冬”中獲得生存發(fā)展空間，謀得一條屬于自己的出路。

水泥行業(yè)產(chǎn)能過剩嚴(yán)重，錯峰生產(chǎn)對供給端的影響明顯下降，多年形成的“競合關(guān)系”破裂，行業(yè)運行壓力倍增。3月28-29日，中國水泥網(wǎng)將在杭州舉辦“第十三屆中國水泥產(chǎn)業(yè)峰會暨TOP100頒獎典禮”，會議期間，將對水泥和供應(yīng)商百強(qiáng)企業(yè)進(jìn)行頒獎，同時邀請專家學(xué)者，中鐵等施工建設(shè)單位共同探討未來水泥行業(yè)發(fā)展新態(tài)勢，凝聚合力，共創(chuàng)未來！