周二水泥板塊大漲4.4%，23只水泥股實(shí)現(xiàn)上漲，塔牌集團(tuán)大漲8.92%，華新水泥漲幅為7.37%，祁連山、中材國際等兩只個(gè)股漲幅也均在5%以上。

　　業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì)，進(jìn)入8月份后，隨著淡季影響因素逐漸消退，下游需求恢復(fù)，水泥價(jià)格也將會(huì)陸續(xù)提升。同時(shí)，當(dāng)前基建投資已在底部區(qū)域，隨著下半年基建“補(bǔ)短板”，水泥股估值有望檢修修復(fù)。

　　中泰證券隨著產(chǎn)能控制、原材料控制和環(huán)保的不斷趨嚴(yán)，全國水泥行業(yè)迎來“淡季不淡”，未來有望“旺季更旺”。七月下旬，全國各地庫存仍然維持中低水平，而行業(yè)后續(xù)仍將迎來更為密集的錯(cuò)峰生產(chǎn)規(guī)劃。預(yù)計(jì)今年下半年行業(yè)整體的供需關(guān)系仍然將維持非常緊張的態(tài)勢。而近期已經(jīng)看到華東熟料、水泥價(jià)格開始提前啟動(dòng)，行業(yè)近年的盈利能力，有持續(xù)超預(yù)期的可能性。

　　國金證券分析師黃俊偉指出，考慮悲觀和樂觀兩種情形，預(yù)計(jì)下半年水泥增速空間為13%-29%，從季節(jié)變化來看更接近29%，價(jià)格大概率維系高位。主要推薦需求持平，環(huán)保趨嚴(yán)下供給邊際收緊、10月進(jìn)入旺季的的華東、中南地區(qū)區(qū)域龍頭，以及需求提速、供給收緊的西北地區(qū)。

　　黃俊偉首推海螺水泥、華新水泥、祁連山、寧夏建材、天山股份。

　　中泰證券核心推薦龍頭海螺水泥和華新水泥，關(guān)注萬年青、塔牌集團(tuán)、上峰水泥等。

　　國盛證券表示，中期而言，基建成為穩(wěn)增長的主要抓手，相應(yīng)的松信用可階段性實(shí)現(xiàn)。水泥作為基建必需品，為首選標(biāo)的，一是冀東水泥、祁連山、天山股份、寧夏建材、東方雨虹等集中受益于基建預(yù)期改善的公司，此前跌幅較大，市凈率偏低；二是產(chǎn)能利用率較緊張但環(huán)保在進(jìn)一步收緊的長江流域水泥公司(海螺水泥、華新水泥、上峰水泥、萬年青)，市盈率偏低。